FX Options e Smile Risk. FX Options e Smile Risk. O mercado de opções de FX representa um dos mercados mais líquidos e fortemente competitivos do mundo, e apresenta muitas sutilezas técnicas que podem prejudicar gravemente o comerciante desinformado e inconsciente Este livro é um guia único A correr um livro de opções de FX da perspectiva do market maker Atingindo um equilíbrio entre rigor matemático e prática de mercado e escrito pelo praticante experiente Antonio Castagna, o livro mostra aos leitores como construir corretamente uma superfície de volatilidade inteira a partir dos preços de mercado das principais estruturas Começando com As convenções básicas relacionadas com o mehr. Andere Kunden interessierten sich auch fr. Market Risk Analysis. Understanding e Gerenciando Model Risk. Credit Modelos e Crise. Macrofinancial Risk Analysis. Financial Modelagem em Python. The mercado de opções de FX representa um dos mais líquidos E mercados altamente competitivos no mundo, e apresenta muitas sutilezas técnicas que podem prejudicar seriamente O comerciante uninformed e inconsciente. Este livro é um guia exclusivo para a execução de um livro de opções de FX da perspectiva do market maker Striking um equilíbrio entre rigor matemático e prática de mercado e escrito pelo praticante experiente Antonio Castagna, o livro mostra leitores como construir corretamente um todo Volatilidade a partir dos preços de mercado das principais estruturas. Começando com as convenções básicas relacionadas com os principais negócios de FX e as estruturas de negociação básica de Opções de FX, o livro gradualmente introduz as principais ferramentas para lidar com o risco de volatilidade FX. Revisar os principais conceitos da teoria de preços de opções e sua aplicação dentro de uma economia Black-Scholes e um ambiente de volatilidade estocástica O livro também introduz modelos que podem ser implementados para o preço e gerenciar opções de câmbio antes de examinar os efeitos da volatilidade sobre os lucros e perdas decorrentes A cobertura inclui como o modelo de Black-Scholes é usado na negociação profissional. Vity os modelos de volatilidade estocástica mais adequados fontes de lucro e perda da Delta e volatilidade hedging atividade conceitos fundamentais de cobertura de sorriso principais abordagens de mercado e variações do método de Vanna-Volga volatilidade-relacionados gregos no modelo Black-Scholes preços de plain vanilla opções , Opções digitais, opções de barreira e as menos conhecidas ferramentas de opções exóticas para monitorar os principais riscos de um livro de opções FX. O livro é acompanhado por um CD Rom com modelos na VBA, demonstrando muitas das abordagens descritas no livro. Series. Verlag John Wiley Sons John Wiley e Sons Ltd. de Verlages 14575419000.Seitenzahl 330.Ausstattung Bilder preto branco ilustrações. Abmessung 249mm x 175mm x 26mm. Gewicht 726g. ISBN-13 9780470754191.ISBN-10 0470754192.Antonio Castagna é atualmente parceiro E co-fundador da empresa de consultoria Iason ltd, fornecendo apoio às instituições financeiras para a concepção de modelos de preços de derivados complexos e para Antonio graduou-se em Finanças pela Universidade LUISS, em Roma, em 1995, com uma tese sobre as opções americanas e os procedimentos numéricos para a sua valorização. Iniciou a sua carreira na banca de investimento no IMI Bank, Luxemborug, na qualidade de Um analista financeiro do Departamento de Controle de Risco antes de se mudar para o Banca IMI, em Milão, primeiro como um criador de mercado de cap s floor e swapations, antes de configurar a mesa de opções FX e executar o livro de plain vanilla e opções exóticas nas principais moedas, Sendo também responsável por toda a negociação volatilidade FX Antonio tem escrito uma série de artigos sobre derivados de crédito, gestão de riscos de opções exóticas e sorrisos volatilidade Ele é frequentemente convidado para cursos acadêmicos e pós-graduação. Notação e Acrônimos.1 O mercado de FX. 1 1 Taxas de câmbio e contratos à vista1 .2 Contratos de swap outright e FX.1 3 Contratos de opção de câmbio.1 4 Principais estruturas de opções de FX negociadas.2 Modelos de preços para opções de FX.2 1 Princípios de 2 O modelo de Heston.2 O modelo de SABR.2 5 A abordagem da mistura.2 6 Algumas considerações sobre a escolha do modelo.3 O hedge dinâmico ea negociação de volatilidade.3 1 Preliminar Considerações.3 2 Uma estrutura geral.3 3 Cobertura com uma volatilidade implícita constante.3 4 Cobertura com uma volatilidade implícita de atualização.3 5 Cobertura de Vega.3 6 Cobertura de Delta, Vega, Vanna e Volga.3 7 O sorriso de volatilidade e sua fenomenologia .3 8 Exposições locais ao sorriso de volatilidade.3 9 Cobertura de cenário e sua relação com hedging de Vanna-Volga.4 A superfície de volatilidade.4 1 Definições gerais.4 2 Critérios para uma representação eficiente e conveniente da superfície de volatilidade.4 3 Comumente Abordagens adotadas para construir uma superfície de volatilidade.4 4 Interpolação de sorrisos entre greves na abordagem de Vanna-Volga.4 5 Algumas características da abordagem de Vanna-Volga.4 6 Uma caracterização alternativa da abordagem de Vanna-Volga.4 7 Interpolação de sorrisos entre expíries implícitas Volatili 4 8 Superfícies de volatilidade admissíveis.4 9 Considerando a mariposa do mercado.4 10 Construindo a matriz de volatilidade na prática.5 Opções simples de baunilha.5 1 Preços das opções de baunilha simples.5 2 Ferramentas de fabricação de mercado.5 3 Bid pedem spreads para opções simples de baunilha.5 4 Tempos de corte e spreads.5 5 Opções digitais.5 6 Opções de barril americano.6 Opções de barreira.6 1 Taxonomia de opções de barreira.6 2 Algumas relações de preços de opções de barreira.6 3 Preço para opções de barreira em uma economia de BS.6 4 Fórmulas de preço para opções de barreira.6 5 Opções de desconto de um toque e sem toque.6 6 Opções de barreira dupla.6 7 Opções de duplo toque e de toque duplo.6 8 Probabilidade de atingir uma barreira.6 9 Cálculo grego.6 10 Opções de barreiras de preços em outros modelos.6 11 Barreiras de preços com entrega não padrão.6 12 Abordagem de mercado para opções de barreira de preços.6 13 Lance pede spreads.6 14 Monitoramento Freqüência.7 Outras opções exóticas.7 2 Opções de barreira de expiração.7 3 Opções de barreira de janelas. 7 4 Opções de barreira "first-then" e knock-in-knock-out.7 5 Opções de auto-quanto.7 6 Opções de início antecipado.7 7 Swaps de variância.7 8 Opções compostas, asiáticas e de retrocesso.8 Ferramentas e análise de gerenciamento de risco. 8 2 Implementação do modelo LMUV.8 3 Ferramentas de monitoramento de risco.8 4 Análise de risco de opções simples de baunilha.8 5 Análise de risco de opções digitais.9 Correlação e Opções de FX.9 1 Considerações preliminares.9 2 Correlação no cenário BS. 9 3 Contratos dependendo de várias taxas spot FX.9 4 Lidar com a correlação e volatilidade smile.9 5 Vinculação volatilidade smiles. FX Opções e Risco Sorriso por Antonio Castagna. Read Online e Download Opções FX e Smile Risco Explorar um novo gênero Queimar através de um Toda a série em um fim de semana Deixe Grammy award-winning narrators transformar seu trajeto Ampliar seus horizontes com uma biblioteca inteira, todos os seus próprios. O mercado de opções FX representa um dos mercados mais líquidos e fortemente competitivo no mundo e apresenta muitas sutilezas técnicas que Pode ser Striking um equilíbrio entre rigor matemático e prática de mercado e escrito pelo praticante experiente Antonio Castagna, o livro showsreaders como construir corretamente um livro de opções de FX. Inteira superfície de volatilidade a partir dos preços de mercado das principais estruturas. Começando com as convenções básicas relacionadas com os principais negócios FX e as estruturas de negociação básica de opções de FX, o livro gradualmente introduz as principais ferramentas para lidar com o risco de volatilidade FX Ele então continua Para revisar os principais conceitos da teoria de preços de opções e sua aplicação dentro de uma economia Black-Scholes e um ambiente de volatilidade estocástica. O livro também introduz modelos que podem ser implementados para o preço e gerenciar opções de FX antes de examinar os efeitos da volatilidade sobre os lucros e perdas decorrentes da Hedging activity. how o Black-Scholes modelo é usado em trading. the comercial mais profissional Modelos de volatilidade estocástica adequados. As fontes de lucros e perdas da atividade de hedge de Delta e volatilidade. Conceitos fundamentais de hedging de sorriso. Abordagens de mercado e variações do método de Vanna-Volga. Opções de baunilha, opções digitais, opções de barreira e os menos conhecidos exotic options. tools para monitorar os principais riscos de um livro de opções FX. Opções de FX e Risco de Sorriso por Antonio Castagna. Tags Opções de FX e Risco de Sorriso por Antonio Castagna Free download, audio Livros, livros para ler, bons livros para ler, livros baratos, bons livros, livros on-line, livros on-line, revisões de livros, ler livros on-line, livros para ler online, onlinelibrary, greatbooks para ler, melhores livros para ler, melhores livros para ler Opções de FX e Risco de Sorriso por Antonio Castagna livros para ler on-line. Opções de FX e Risco de Sorriso. O mercado de opções de FX representa um dos mercados mais líquidos e fortemente competitivos do mundo, e apresenta muitos sub Tleties que podem prejudicar gravemente o comerciante uninformed e inconsciente. Este livro é um guia original para funcionar um livro de opções de FX da perspectiva do fabricante do mercado que golpeia um contrapeso entre o rigor matemático ea prática do mercado e escrito pelo practitioner experiente Antonio Castagna, Para construir corretamente uma superfície de volatilidade inteira a partir dos preços de mercado das principais estruturas. Começando com as convenções básicas relacionadas aos principais negócios de FX e as estruturas de negociação básica de opções de FX, o livro apresenta gradualmente as principais ferramentas para lidar com o risco de volatilidade FX Em seguida, passa-se a rever os principais conceitos da teoria de preços de opções e sua aplicação dentro de uma economia Black-Scholes e um ambiente de volatilidade estocástica. O livro também introduz modelos que podem ser implementados para preço e gerenciar opções de FX antes de examinar os efeitos da volatilidade na Lucros e perdas decorrentes da atividade de hedging. Como o modelo Black-Scholes é usado em Os modelos mais adequados de volatilidade estocástica. As fontes de lucros e perdas da atividade de hedge de Delta e volatilidade. Conceitos fundamentais de hedging de sorriso. Abordagens de mercado e variações do método de Vanna-Volga. Os gregos relacionados com a volatilidade no Black-Scholes Opções de barreira e as opções exóticas menos conhecidas para monitorar os principais riscos de um livro de opções FX. O livro é acompanhado por um CD Rom com modelos na VBA, demonstrando muitos dos Descritas no livro. Nota e Acrônimos.1 O Mercado de FX.1 1 Taxas de câmbio e contratos à vista1 2 Contratos de swap outright e FX.1 3 Contratos de opção de câmbio1 4 Principais estruturas de opções de câmbio negociadas.2 Modelos de preço para FX Opções.2 1 Princípios da teoria de preços de opções.2 2 O modelo de scholes pretos.2 3 O modelo de Heston.2 4 O modelo de SABR.2 5 A abordagem de mistura.2 6 Algumas considerações sobre a escolha do modelo.3 Cobertura dinâmica e volatilidade Trading .3 1 Considerações preliminares.3 2 Um quadro geral.3 3 Cobertura com uma volatilidade implícita constante.3 4 Cobertura com uma volatilidade implícita de atualização.3 5 Cobertura de Vega.3 6 Cobertura de Delta, Vega, Vanna e Volga.3 7 A volatilidade Sorrisos e sua fenomenologia.3 8 Exposições locais ao sorriso de volatilidade.3 9 Cobertura de cenário e sua relação com a cobertura de Vanna Volga.4 A superfície de volatilidade.4 1 Definições gerais.4 2 Critérios para uma representação eficiente e conveniente da superfície de volatilidade. 4 3 Abordagens comumente adotadas para a construção de uma superfície de volatilidade.4 4 Interpolação de sorrisos entre greves na abordagem de Vanna Volga.4 5 Algumas características da abordagem de Vanna Volga.4 6 Uma caracterização alternativa da abordagem de Vanna Volga.4 7 Interpolação de sorrisos entre expíries implícitas Volatilidade.4 8 Superfícies de volatilidade admissíveis.4 9 Considerando a mariposa do mercado.4 10 Construindo a matriz de volatilidade na prática.5 Opções simples de baunilha.5 1 Preços da opção de baunilha simples S.5 2 Ferramentas de market-making.5 3 Bid pedem spreads para opções simples de baunilha.5 4 Prazos de corte e spreads.5 5 Opções digitais.5 6 Opções de barreira americana.6 Opções de barreira.6 1 Uma taxonomia de opções de barreira. 6 2 Algumas relações de preços de opções de barreira.6 3 Preços para opções de barreira em uma economia de BS.6 4 Fórmulas de preço para opções de barreira.6 5 Opções de desconto de um toque e sem toque.6 6 Opções de barreira dupla.6 7 Dupla - não-toque e toque duplo.6 8 Probabilidade de atingir uma barreira.6 9 Cálculo grego.6 10 Opções de barreira de preços em outros modelos.6 11 Barreiras de preços com entrega não padrão.6 12 Abordagem de mercado à barreira de preços 6 6 Opções de barreira de vencimento.7 3 Opções de barreira de janelas.7 4 Primeiras opções de barreira knock-out e de knock-in.7 5 Auto - Opções de quanto.7 6 Opções de início antecipado.7 7 Swaps de variação.7 8 Opções compostas, asiáticas e de retrocesso.8 Ferramentas e análise de gestão de risco.8 2 Implementação do modelo LMUV.8 3 Ferramentas de monitoramento de risco.8 4 Análise de risco de opções simples de baunilha.8 5 Análise de risco de opções digitais.9 Correlação e Opções de FX.9 1 Considerações preliminares.9 2 Correlação no cenário de BS.9 3 Contratos dependendo de várias taxas spot FX.9 4 Lidar com a correlação e volatilidade smile.9 5 Vinculação volatilidade sorrisos.
No comments:
Post a Comment